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期货经纪商Jeffrey Gustaveson因涉嫌欺诈被处120万美元罚金

2013/10/30 20:56 · Forex Magnates

美国国家期货协会网站显示,在过去的10年中,加利福尼亚摩根山的经验丰富的期货经纪商Jeffrey Gustaveson在多家取得美国国家期货协会注册资格的经纪商担任过7个高管职务。

8月末,美国商品期货交易委员会对其提出指控(美国商品期货交易委员会新闻稿6341——12),今天,联邦法院命令Jeffrey Gustaveson赔偿客户41万美元,并支付120万美元的民事罚金。

美国商品期货交易委员会执法行动和后续文件显示,该监管机构对Gustaveson提出指控,称其在250万美元的商品基金项目中实施欺诈,侵吞客户资金,进行虚假陈述。

为了解决美国商品期货交易委员会上月提出的指控,联邦法院的命令Gustaveson赔偿商品交易客户41万美元,支付120万美元的民事罚金,并永久禁止其在美国国家期货协会和美国商品期货交易委员会进行注册,理由是其在商品基金投资项目中实施违法行为。

今天,美国商品期货交易委员会发表声明称,为了隐瞒侵吞资金行为,Gustaveson向基金参与者发布虚假的交易账户声明,歪曲基金价值,发布虚假利润,并侵吞基金参与者资金。

美国商品期货交易委员会调查结果

法院命令发现,欺诈行为被发现时,Gustaveson向基金参与者返还了大部分资金,还有41万美元的资金没有赔偿。据命令称,Gustaveson承认所欠资金已用于个人消费、过期纳税、以及偿还之前的投资者。

无论这些行为是精心策划的欺诈投资者的长期计划的一部分,还是因为贪婪或财务困境而导致的一时做出的错误决定,这都不重要,需要关注的是商品基金管理人架构存在的风险,这种机制是如何被用作实施欺诈活动的工具。

现在,投资者基金参与者面临的基金管理者信用风险进一步加重,保护投资者资金不受庞氏骗局和欺诈侵害的需求日益加强,这一趋势非常明显。

审视商品基金架构

汇亨认为,在美国,最大的风险是商品基金管理人机制,投资者将资金交给商品基金管理者,尽管监管和限制一直在完善,但管理者仍有一定的信托权利,即使是期货经纪商保管基金,管理者还是有机会侵吞客户资金,因为资金以商品基金的名义,而不是投资者的名义被控制在基金管理者手中。

在其他对冲基金机制或托管账户项目中,资金是以客户的名义存放在期货经纪商处,而商品基金管理者与之不同,在这种机制下,通过创建特殊的实体(例如有限合伙企业),基金管理者可以非常便捷的转移资金。尽管业内大部分商品基金管理者是完全合法和可靠的,并且努力维护商业信誉和客户利益,但上述风险仍然存在。

最后一点但并非最不重要的一点是,对于现有的商品基金管理者运营商,上述调查结果使原本良好运行的商品基金管理者业务变得难以开展,投资者对商品基金的看法将会受到影响。因此,对于可能受到后续监管收紧政策影响的商品基金管理者运营商,监管机构不得不考虑以他们为代价来完善流程(如果方法正确,将使投资者长期受益)。

在能够提高市场和经纪商诚信度的监管变革的发展方面仍旧存在着矛盾,一些违法行为导致悲剧性的金融损失。本案与美国商品期货交易委员会今天发布的最新消息有相似之处,在美国海岸的另一端,一件外汇案件随着法院命令的下达而结束。欢迎您探讨商品基金管理者机制。

美国商品期货交易委员会执法部负责处理此案。

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(作者:Steven Hatzakis   编译:我本豪情)







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